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La prima volta che navighi su una piattaforma di crowdfunding, ogni prestito può sembrare più o meno uguale: un nome, un tasso di interesse, una durata. Una volta che sai cosa cercare, quei dettagli iniziano a raccontare una storia molto più ricca. Ecco il vocabolario di base di cui avrai bisogno.

Cosa imparerai

  • In che modo la tipologia di prestito può influire sul rischio e sul rimborso.
  • Perché la durata del prestito è importante.
  • Perché il rendimento va valutato insieme al rischio.

Categorie di prestito in base al tipo di richiedente

Nel settore, solitamente si distinguono tre categorie:

  • Prestiti alle imprese, ovvero finanziamenti concessi ad aziende per capitale circolante, espansione o rifinanziamento. Questo è il focus di Afranga. Gli investitori finanziano direttamente prestiti a imprese verificate.
  • Prestiti al consumo, ovvero finanziamenti concessi a privati per uso personale. Offerti su alcune altre piattaforme, ma non fanno parte del modello di Afranga.
  • Prestiti immobiliari, ovvero finanziamenti garantiti da proprietà, spesso per finanziare ristrutturazioni o sviluppi.

Ogni categoria ha un profilo di rischio, un quadro normativo e un processo di recupero differenti. Afranga si concentra sui prestiti alle imprese e immobiliari perché questi modelli offrono una chiara responsabilità legale e una trasparenza diretta del richiedente.

I prestiti a breve e lungo termine si comportano in modo diverso

La durata del prestito viene solitamente misurata in mesi. I prestiti a breve termine (da pochi mesi fino a circa un anno) restituiscono il capitale più rapidamente, ma solitamente offrono un interesse totale inferiore. I prestiti a lungo termine (da uno a diversi anni) possono offrire un tasso più elevato, ma il tuo capitale rimane vincolato più a lungo e la probabilità che la situazione del richiedente cambi aumenta con il passare del tempo.

Nessuno dei due è "migliore". Un prestito più breve è più flessibile. Un prestito più lungo blocca un tasso. Ciò che conta è far coincidere la durata con la tua situazione personale: il denaro di cui avrai bisogno tra sei mesi non dovrebbe essere vincolato in un prestito a 36 mesi.

Rendimento più alto vs. rendimento più basso

I tassi di interesse non sono casuali. Un tasso più elevato riflette qualcosa di specifico riguardo al prestito: un profilo di rischio del richiedente più alto, una durata maggiore, minori garanzie o una struttura di rimborso più impegnativa.

Un prestito che paga il 12% annuo non è "migliore" di uno che ne paga l'8%; è prezzato per riflettere un rischio maggiore. Il rendimento extra è il compenso che il richiedente ti offre per esserti assunto tale rischio. Se il rendimento extra valga il rischio aggiuntivo dipende dai tuoi obiettivi e da come il prestito si inserisce nel resto del tuo portafoglio.

Un'abitudine utile: quando vedi un rendimento elevato, chiediti perché, non se sia il caso di coglierlo.

Come leggere l'elenco dei prestiti

Quando navighi tra i prestiti su Afranga, ogni annuncio mostra il tasso di interesse, la durata, la struttura di rimborso, i dettagli principali del mutuatario e i link al KIIS completo. 

Su Afranga, i prestiti sono di tipo aziendale o immobiliare. All'interno di queste categorie, troverai variazioni nei termini e nella struttura, di cui spieghiamo le specifiche in ogni KIIS.

Punti chiave

  • I prestiti in crowdfunding variano in base al tipo di mutuatario, alla durata, alla struttura di rimborso e al rendimento.
  • I prestiti a breve termine restituiscono il capitale più rapidamente; quelli a lungo termine bloccano un tasso ma aumentano l'esposizione ai cambiamenti.
  • Un tasso di interesse più elevato riflette quasi sempre un rischio maggiore, non un affare migliore.

Quiz rapido

Domanda 1

Che tipo di crowdfunding offre Afranga?

A.  Prestiti immobiliari

B.  Prestiti aziendali

C.  Tutte le precedenti

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Domanda 2

Un rendimento più elevato significa automaticamente un investimento migliore?

A.  Sì

B.  No

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Domanda 3

Un prestito con un tasso annuo del 12% rispetto a uno con un tasso dell'8% è solitamente

A.  Un affare migliore

B.  Prezzato per un rischio maggiore o una durata più lunga

C. Un rendimento più elevato garantito